يُنشئ Fin Screener لكل سهم تقرير تحليل أساسي بأسلوب مؤسسي. توضّح هذه الصفحة المنهجية وراءه — كيف تُحسب درجة الاستثمار والقيمة العادلة وفحوص الجودة. الأرقام الظاهرة في أي تقرير أمثلة مبنية على البيانات وقت الإنشاء، لأغراض تعليمية فقط، وليست نصيحة استثمارية.
يحصل كل سهم على درجة استثمار مرجّحة من خمسة أعمدة: النمو، الربحية، الصحة المالية، التقييم، والجودة. يبحث النمو في اتجاهات الإيرادات وصافي الربح عبر سنوات (مع CAGR). تقيس الربحية ROE وROA وROIC والهوامش. تفحص الصحة المالية السيولة (النسبة الجارية والسريعة)، والرافعة (الدين/حقوق الملكية)، والتدفق النقدي الحر. يقارن التقييم السعر بالأرباح والقيمة الدفترية وتوليد النقد. تدمج الجودة Piotroski F-Score وAltman Z-Score. تتجمّع الأعمدة الخمسة في رقم واحد 0–10 وقرار واضح.
بدلًا من الاعتماد على نموذج واحد، يقدّر Fin Screener القيمة الجوهرية بثلاث طرق ويأخذ متوسطها. طريقة P/E المتحفظة تطبّق مضاعف أرباح حذر. طريقة لينش تستخدم فكرة بيتر لينش بأن P/E العادل يساوي تقريبًا معدل النمو (PEG = 1). طريقة DCF تتوقّع التدفقات النقدية المستقبلية وتخصمها إلى اليوم. متوسط الثلاثة يعطي قيمة عادلة مرجعية يشتق منها التقرير إمكانية الصعود وهامش الأمان.
إلى جانب الدرجة، أداتا فرز راسختان. يجري Piotroski F-Score تسعة اختبارات نجاح/فشل على الربحية والرافعة والكفاءة (0–9، الأعلى أكثر صحة). يجمع Altman Z-Score عدة نسب في رقم واحد يشير إلى خطر الإفلاس. يُعرض أيضًا بيتا الذي يقيس الحركة نسبةً إلى السوق.
من القيمة العادلة المتوسطة ونطاق هامش الأمان، يشتق التقرير مناطق سعرية إرشادية — من منطقة تجميع بخصم كبير إلى مستويات تقترح التخفيف. هذه مناطق مرجعية، وليست توصيات شراء أو بيع.
كل تقرير أساسي لأغراض تعليمية وتحليلية فقط. ليس نصيحة استثمارية، والأرقام المحددة تعكس بيانات سوق مؤجلة وقت الإنشاء. قم دائمًا بأبحاثك الخاصة.
